VC/PE市场三季度报告:资金偏爱这些行业,北京上海广东仍是投资热点区域

文章正文
发布时间:2017-10-17 02:04

证券时报网()10月16日讯

证券时报记者 张国锋

今日,投中研究院发布最新的《中国VC/PE市场2017年三季度数据报告》。根据报告数据,2017年三季度中国风险投资/私募股权投资(VC/PE)市场披露出有237只基金成立及开始募集,有225只基金在该季度完成募集,基金的目标募集规模为1392.58亿美元,募集完成基金规模为559.66亿美元。尽管数量几乎与上季度持平,但规模环比上个季度都出现一定幅度的下降,整体募集态势表现一般。

投融资方面,2017年三季度VC市场披露的案例662起,投资规模为89.34亿美元,投资案例数目和金额规模持续回落。唯一值得安慰的就是PE市场,披露的投资案例为389起,投资金额166.01亿美元,环比二季度有些许回暖,但跟去年同期,下降幅度依旧比较明显。

募资:数量几乎持平,规模下降

数据显示,刚刚过去的三季度,中国创业投资和私募股权投资市场的开始募集和募集完成基金数量几乎与上季度持平,分别为237只和225只(上季度二者数字为254只和230只)。但从规模上看,开始募集规模的1392.6亿美元和募集完成规模的559.7亿美元,都比上季度(1701.4亿美元和834.3亿美元)有较大幅度的回落,环比跌幅分别为18.15%和32.91%。

从币种上看,人民币基金占绝对主导地位。在237只成立及开始募集的基金当中,人民币基金数量为232只,目标规模为1370.83亿美元。在225只完成募集的基金当中,人民币基金数量同样达到222只,完成规模为538.35亿美元。无论从数量还是规模上看,美元基金的数量和规模占比进一步下降,人民币基金扩大优势地位。

投中研究院分析师李惠认为,展望募资走势,由于政府政策大力扶持创新企业,积极发展政府引导基金,由政府引导基金作为LP(有限合伙人)的子基金在近几年会纷纷成立,进入投资周期,对未来VC/PE的募资环境依然持乐观心态。开始基金的目标募集数量和金融规模同比见好。

VC:投资业绩持续回落

2017年三季度,VC市场的投资案例数目和金融规模环比和同比数据都大幅度滑落。但热门的互联网和IT等行业企业的吸金能力依旧较强。

政策方面,继今年8月国务院法制办就向社会公开征求意见的《私募投资基金管理暂行条例(征求意见稿)》,2017年9月深圳政府又出台了《深圳市人民政府关于印发扶持金融业发展若干措施的通知》,旨在推动全市的金融业可持续均衡发展,丰富金融市场层级等。

从行业来看,互联网和IT行业吸金能力依旧很强。今年9月19日,钱包金服科技有限公司获得10亿元融资,主要投资者包括高榕资本旗下管理基金高榕资本(深圳)投资中心(有限合伙)和汇金基石旗下管理基金宁波国融金股权投资合伙企业(有限合伙)等。

2017年9月8日,明码(上海)生物科技有限公司获2.4亿美元融资,由红杉资本中国基金领投,其他投资者包括淡马锡、云锋资本和3W Partners等机构。华兴资本担任本轮融资的独家财务顾问。

PE:投资案例和金额规模均有些许上升

2017年三季度,PE市场的投资案例数目和金额规模环比上升,同比数据大幅度滑落。三季度PE市场平均金额规模增长幅度也出现了下滑,私募市场制造业行业企业的吸金能力依旧很强。

从行业来看,制造业和IT行业吸金能力很强。2017年7月28日,江苏亨通光电股份有限公司非公开发行1.19亿股股票募集资金30.61亿元,上海普罗股权投资管理合伙企业(有限合伙)旗下普罗盛华私募投资基金、广东省铁路发展基金有限责任公司旗下基金广东省铁路发展基金有限责任公司参与认购2153万股,认购金额为5.56亿元。

2017年8月7日,胜宏科技(惠州)股份有限公司非公开发行5294万股股份(发行后股本总额为4.28亿股),发行价格为20.43元/股,募集资金总额为10.82亿元,募集资金净额为10.70亿元。其中,华泰瑞联股权投资基金旗下南京华泰瑞联并购基金二号(有限合伙)认购3182万股。

北京上海广东依旧是投资热点,人民币基金绝对主导

根据数据显示,北上广依旧是投资中心,区域发展依旧十分明显。从三季度的中国VC市场地区投资案例数量和金额上看,前十名分别是北京(230起、30.98亿美元)、上海(127起、22.35亿美元)、广东(99起、12.23亿美元)、浙江(67起、6.36亿美元)、江苏(32起、3.35亿美元)、四川(20起、1.67亿美元)、天津(12起、1.54亿美元)、福建(11起、1.02亿美元)、湖北(10起、0.79亿美元)、山东(7起、0.42亿美元)。

PE市场方面,前十名分别是北京(81起、35.61亿美元)、广东(65起、12.09亿美元)、江苏(43起、10.1亿美元)、浙江(30起、7.03亿美元)、上海(24起、19.28亿美元)、湖北(20起、9.46亿美元)、山东(20起、1.63亿美元)、河南(18起、8.61亿美元)、福建(12起、2.93亿美元)、安徽(11起、5.12亿美元。)

从投资比重来看,三季度VC/PE市场案例从数量和金额来看,都呈现出人民币投资主导的格局。

在VC市场共计的662起投资案例中,人民币投资案例数量达到587起,投资金额约59.24亿美元;美元投资案例数量为75起,投资金额约30.09亿美元。

而在PE市场共计的389起投资案例中,人民币基金投资案例数量达到374起,投资金额为135.4亿美元;美元基金投资案例为13起,投资金额为29.92亿美元;其余2起为港元基金投资。

(证券时报网快讯中心)

文章评论
—— 标签 ——
首页
评论
分享
Top